Średnie ceny ważone wolumenem (VWAP) są ostatecznymi cenami akcji i innych papierów wartościowych publikowanych codziennie w gazetach. Obliczenia VWAP pomagają zapobiegać manipulacjom cenowym na koniec dnia i dzikim wahaniom cen w ostatniej chwili, które mogą zakłócać ceny zabezpieczeń i wprowadzać inwestorów w błąd. Jest to średnia cena zabezpieczenia w ustalonym okresie przed zamknięciem transakcji. Okres ten kończy się wraz z zamknięciem transakcji lub ostatnim momentem obrotu papierami wartościowymi w ciągu dnia handlowego. Metoda obliczania VWAP zależy od zasad obrotu na rynku, w którym jest używana. Tutaj dowiesz się, jak obliczyć VWAP dla każdego pojedynczego zabezpieczenia.
Zbieraj strumień transakcji cenowych w celu zabezpieczenia w ciągu jednego dnia handlowego i wprowadź je do swojego arkusza kalkulacyjnego na komputerze. Musisz mieć każdą cenę kupna i sprzedaży w ciągu dnia handlowego dla danego zabezpieczenia. Mogą istnieć setki, a nawet tysiące transakcji dla papierów wartościowych o bardzo dużym obrocie.
Zbierz ilość lub liczbę akcji w każdej transakcji do końca dnia handlowego. Po dopasowaniu każdej ceny transakcyjnej do liczby sprzedanych akcji otrzymasz dane potrzebne do obliczenia VWAP.
Pomnóż cenę każdej transakcji przez liczbę akcji i dodaj wyniki. Gdyby 10 akcji papierów wartościowych sprzedało się za 100 USD za sztukę w jednym obrocie, a 15 akcji za 100 USD w innym obrocie, najpierw pomnożono by 10 x 100 = 1 000 w pierwszym handlu, a następnie 15 x 100 = 1 500 w drugim handlu. Po wypełnieniu listy transakcji dodaj produkty wszystkich transakcji: 1 000 + 1 500 = 2 500. Teraz możesz wykonać ostatni krok w obliczeniach VWAP.
Dodaj liczbę akcji, które były przedmiotem obrotu. W kroku 3 będzie to 10 + 15 = 25 udziałów. Podziel sumę produktów obliczonych w kroku 3 przez sumę wszystkich akcji, które były przedmiotem obrotu. Tak więc VWAP wynosiłby: 2500/25 = 100.